Dziś ceny złota spadły i oscylowały wokół kluczowego poziomu 2500 USD, ponieważ inwestorzy zablokowali zyski po wzroście kruszcu do rekordowego poziomu w poprzedniej sesji w oczekiwaniu na obniżkę stóp procentowych w USA, która miałaby nastąpić we wrześniu.
Entuzjazm związany z prawdopodobną obniżką stóp procentowych przez amerykańską Rezerwę Federalną we wrześniu doprowadził w piątek żółty kruszec do rekordowego poziomu 2 509,65 USD. W połączeniu z rosnącymi napięciami geopolitycznymi i silnym skupem przez banki centralne, złoto podrożało w tym roku o ponad 20 proc.
Złoto ma swój czas
– Złoto od kilku miesięcy ściga psychologiczny poziom 2500 USD, a teraz, gdy został on osiągnięty, obserwujemy naturalną realizację zysków – powiedział Tim Waterer, główny analityk rynkowy KCM Trade.
W ubiegłym tygodniu dobre wyniki sprzedaży detalicznej w USA i niższe niż oczekiwano wnioski o bezrobocie, wraz z łagodnymi danymi o inflacji, przywróciły zaufanie do największej gospodarki świata. Inwestorzy są przekonani, że amerykański Fed obniży stopy procentowe w przyszłym miesiącu, a uwaga skupia się teraz na wielkości obniżki. Wyceniają oni 75,5 proc. szans na cięcie o 25 punktów bazowych.
– Inwestorzy będą zwracać uwagę na ton i język Jerome’a Powella w Jackson Hole w piątek, aby wypełnić niektóre niewiadome w tym zakresie – powiedział Waterer. Z całą pewnością rynek będzie również zwracał uwagę na protokół z lipcowego posiedzenia Fed, aby uzyskać dalsze wskazówki.
Złoto rosło w ciągu ostatnich kilku sesji, szturmując powyżej psychologicznego poziomu 2500, osiągając nowy rekord. Ostatni rajd może się jeszcze przedłużyć, biorąc pod uwagę, że wskaźniki momentum nie weszły jeszcze na terytoria wykupienia.
Jeśli ostatnie wzrosty będą się dalej przedłużać, byki mogą zaatakować poziom 2.514, który stanowi 123,6 proc. Fibonacciego przedłużenia lipcowego spadku z 2.483 do 2.352. Zdecydowane przełamanie powyżej tej strefy może przygotować grunt pod 138,2 proc. Fibo z 2,533. Jeśli nie zatrzyma się tam, kruszec może wzrosnąć i przetestować 161,8 proc. Fibo na poziomie 2,564.
Alternatywnie, w przypadku odwrócenia w dół, natychmiastowe wsparcie można znaleźć na lipcowym szczycie na poziomie 2,483. Dalsze spadki mogą następnie zatrzymać się na 61, proc. Fibo na poziomie 2,433, regionie, który również zapewniał wsparcie w sierpniu. Jeszcze niżej, 38,2 proc. Fibo na poziomie 2,402 może ograniczyć spadki złota.
Tymczasem kilka chińskich banków otrzymało od banku centralnego nowe kwoty na import złota, spodziewając się ożywienia popytu pomimo rekordowo wysokich cen.
Srebro i ropa
Tymczasem cena srebra spot zbliża się do swojego maksimum z początku sierpnia na poziomie 29,22 USD za uncję trojańską, wokół którego i 55-dniowej prostej średniej kroczącej (SMA) na poziomie 29,26 USD jej niedawny wzrost może się zatrzymać. Dalej w górę znajduje się niewielki psychologiczny region 30,00 USD. Niewielkie wsparcie można znaleźć między 28,66 USD a 25,58 USD od połowy do końca czerwca.
Cena ropy naftowej Brent, która w zeszłym tygodniu wyczerpała się na poziomie 81,97 w kontrakcie futures na przedni miesiąc, nieznacznie poniżej 200- i 55-dniowych SMA na poziomie 82,11-82,17, pozostaje pod presją, a piątkowe minimum na poziomie 78,20 jest obserwowane. Spadek do 78,20 na podstawie dziennego zamknięcia wykresu może doprowadzić do powrotu do minimum z końca lipca na poziomie 77,95. Niewielki opór znajduje się na dołku z połowy sierpnia na poziomie 79,23.