W nadchodzącym tygodniu oczy wszystkich inwestorów ponownie skierowane będą w stronę Rezerwy Federalnej. We środę (20:00) poznamy decyzję Fed, po której tradycyjnie relacjonować będziemy konferencję prasową Jerome’a Powella (20:30). Rynek wycenia minimum 5 obniżek stóp w 2024 roku, i daje tylko 3% szans na obniżkę, na najbliższym posiedzeniu. Dla marca rynek daje mniej więcej 50% szans na cięcie stóp w USA. Czy Fed zaskoczy czymś inwestorów? Po ostatnich danych o inflacji amerykański bank centralny ma w rękach mocne argumenty, by dać rynkom to, czego potrzebują i zakomunikować, że obniżki z pewnością nadejdą.
Spotkanie ministra ds. zagranicznych Chin, Wang Li z doradcą ds. bezpieczeństwa narodowego USA, Jake Sullivan w Bangkoku przyniosło nieco pozytywnych wiadomości. To także może spodobać się Wall Street (widmo wojny w Tajwanie, przynajmniej teoretycznie spada, widać wolę dialogu). Traderzy obserwować będą też notowania ropy, która w piątek mocno wzrosła w odpowiedzi na eskalację militarną na Bliskim Wschodzie. Bardzo ważną częścią nowego tygodnia będą wyniki największych spółek w USA. Zaraportuje je aż 5 z nich, w tym dwie najwyżej wyceniane firmy na świecie: Microsoft i Apple.
Wyniki i ropa
Nadchodzi kluczowy moment sezonu wyników za oceanem. Czas na raporty największych spółek w USA (Q4 2023). Po dość spokojnym poniedziałku (Nucor, philips, Whirlpool, Supermicro) przyjdzie czas na 'szalony wtorek’, z raportami Microsoftu i Alphabet (Google).
Tego samego dnia zaraportują też Pfizer, MSCI, AMD, General Motors, UPS i Starbucks. We środę przyjdzie czas na Boeinga, Qualcomm, NovoNordisk i Mastercard. Czwartek to wyniki Apple, Amazonu i Meta Platforms. Co istotne, wszystkie najwieksze spółki tech, wyniki przekażą po zamknięciu sesji w Stanach. Rynek oczekuje dość mocnych wyników, więc każde negatywne rozczarowanie prawdopodobnie przyniosłoby sporą wyprzedaż, szczególnie wśród firm technologicznych.
Ropa naftowa w piątek wzrosła do najwyższego poziomu od dwóch miesięcy, ponieważ tankowiec obsługiwany przez giganta handlowego Trafigura Group został trafiony pociskiem rakietowym podczas tranzytu przez Morze Czerwone, podkreślając geopolityczne ryzyko dla światowych dostaw ropy (oraz stawek za jej transport). Oba czynniki są proinflacyjne i negatywne dla nastrojów rynku akcji – pozytywne dla dolara.
Wiadomości
- Villeroy, członek Europejskiego Banku Centralnego: EBC śledzi wpływ napięć na Bliskim Wschodzie. Jesteśmy na dobrej drodze do pokonania inflacji. Możemy dostosować czas cięć do wpływu napięć. EBC może obniżyć stopy w dowolnym momencie w tym roku.
- Netanjahu, premier Izraela: Katar finansuje Hamas, powinien naciskać na uwolnienie zakładników ze Strefy Gazy. Izraelski minister spraw zagranicznych wezwał do zawieszenia finansowania UNRWA, a libańskie media podały, że Izrael przygotowuje się do ataku, na Liban
- Biały Dom poinformował, że Chiny zgadzają się kontynuować dodatkową dyplomację, konsultacje na wysokim szczeblu. Sullivan podkreślił potrzebę pokoju i stabilności w Cieśninie Tajwańskiej.
- Urzędnicy USA i Chin zobowiązali się do utrzymywania strategicznej komunikacji, prowadzenia dyplomacji na wysokim szczeblu i konsultacji w kluczowych obszarach.
- Urzędnicy Białego Domu prowadzili rzekomo owocne rozmowy z chińskimi odpowiednikami na temat Rosji, Ukrainy, Bliskiego Wschodu i Morza Południowochińskiego.
- Doradca ds. bezpieczeństwa narodowego USA, Sullivan podkreslił potrzebę zapobiegania konfliktom z Chinami podczas rozmów z ministrem Yi. Amerykańska dyplomacja przekazała, że dostrzega postępy we wznowieniu komunikacji wojskowej
- Biały Dom i chińscy urzędnicy prowadzą rozmowy w celu utrzymania otwartej komunikacji, odpowiedzialnego zarządzania konkurencją. Obie strony zgadzają się utrzymać obecną strukturę udziałów, ponieważ chińscy partnerzy będą płacić Kongo 1,2% opłat licencyjnych rocznie.
- Chińska straż przybrzeżna ostrzegła, że japońskie łodzie rybackie i patrolowe nielegalnie wpływają na wody terytorialne Diaoyu. Tajwan poinformował o łącznie 11 incydentalnych naruszeniach przestrzeni powietrzenej przez samoloty z Chin
- Chińskie MSZ wskazało, że przywódcy USA i Chin powinni wykorzystać obecne kanały komunikacji strategicznej i mechanizmy dialogu. Chińczycy przekazali twardo, że Stany nie mogą nadal traktować Chin jako podległego partnera.
Kalendarz ekonomiczny
- Poniedziałek: Sprzedaż detaliczna i PKB Szwecji, przemówienie de Guindosa z EBC, regionalny indeks Dallas Fed z przemysłu
- Wtorek: PKB Francji, Włoch i Niemiec, Inflacja HICP i PKB Hiszpanii, inflacja CPI, indeks KOF ze Szwajcarii, indeks Conference Board i dane JOLTS, przemówienie Nagela z Bundesbanku
- Środa: Sprzedaż detaliczna i produkcja przemysłowa Japonii, inflacja CPI z Chin, indeksy PMI usług i przemysłu Chin, sprzedaż detaliczna w Hiszpanii, raport ADP i inflacja HICP Niemiec, regionalny indeks Chicago PMI, decyzja Rezerwy Federalnej i konferencja Powella, w USA
- Czwartek: PMI przemysłu Chin, odczyty PMI z Europy (Niemcy, Francja, Wielka Brytania, inflacja bazowa HICP strefy euro, decyzja i protokół Banku Anglii, wnioski o zasiłek oraz ISM/PMI przemysłu w USA, raport Challengera (zwolnienia w USA)
- Piątek: Zmiana zatrudnienia w sektorze pozarolniczym USA (NFP), indeks Michigan i oczekiwania inflacyjne
Może Cię zainteresuje: